

투자의견 'BUY'로 상향, OLED 중심의 구조적 개선과 2026년 1조원대 영업이익 회복 전망
단기적으로는 4분기 실적 부진과 구조 전환 비용이 예상되나, 2H25부터 감가상각비 감소 효과 본격화

LCD 비중을 축소하고 OLED 중심으로 사업 구조를 재편하며, 비용 절감을 통해 수익성 개선에 집중
투자의견 'BUY'를 유지하나, 목표주가는 향후 시장 우려를 반영해 기존 19,000원에서 17,500원으로 하향 조정
투자의견 'Buy'와 목표주가 16,500원을 제시하며, 수주형 사업 중심으로의 성공적인 체질 개선을 긍정적으로 평가
중소형 패널 점유율 확대로 실적 턴어라운드가 기대되나, 단기적인 부품 수급난 해결과 IT 폴더블 등 신제품 개발이 향후 과제

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