북미 시장 주력 제품 '카운트메이트'의 본격적인 진출과 고수익 장비 '메니스'의 판매 재개로 매출 성장 가속화 기대

1분기 실적은 소모품 및 수출 호조에 힘입어 시장 예상치를 상회했으며, 투자의견 '매수'와 목표주가 35,000원 유지

1Q26 실적 컨센서스 상회, 역대 최대 수준의 수출 실적이 성장 견인

신제품 '메니스' 매출 재개 및 '카운트메이트'의 북미 시장 안착으로 지역·제품 다변화를 통한 수출 레벨업 기대

1분기 실적은 매출액 455억원, 영업이익 93억원으로 시장 예상치를 소폭 상회하며 양호한 성과를 기록

하반기 유럽 법인 구조 개편 마무리와 수출 실적 개선에 따른 모멘텀 회복이 기대되며, 투자의견 '매수'와 목표주가 36,000원 유지

2026년 1분기, 국내외 영업 정상화에 힘입어 매출 442억 원, 영업이익 92억 원의 안정적 성장 추정

북미·유럽향 수출 증가와 소모품 매출의 고성장이 지속될 것으로 기대되어 장기적 관점의 긍정적 접근이 유효

2Q26부터 대형 장비 'MENITH' 판매 재개와 약포지 주문 증가로 수출 실적 개선이 기대되어 투자의견 '매수'와 목표주가 35,000원 유지

견고한 내수 시장 지배력과 북미·유럽 시장 성장, 그리고 중국 시장 재진출 노력이 주요 관전 포인트

1Q26 실적은 매출 429억 원, 영업이익 86억 원으로 전망되며, 주요 고객사의 추가 발주와 중국 시장 진출 준비 등 긍정적 신호가 나타남

2025~2030년 최소 총주주환원율 20% 이상을 공시하고, 올해 배당은 전년 대비 높은 700원 이상으로 예상됨