• 반도체 증설, 중동 '비전 2030' 프로젝트, 원전 사업 진출 등 핵심 전방산업 호조로 성장 가속화 전망

• 삼성전자 평택 공장 계약 증액, 사우디 '그린 리야드' 160억 원 수주 등 대형 프로젝트를 통한 실적 성장 기대

• 투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가를 32,000원으로 상향 조정, 기존 하이테크 사업의 회복과 원전 사업이라는 강력한 신성장 동력 확보를 긍정적으로 평가

• 루마니아 원전 프로젝트 관리(PM) 수주로 첫 해외 원전 실적을 확보했으며, 이는 향후 반복 수주와 기업 가치 재평가로 이어질 중요한 전환점으로 판단

• 견조한 해외 사업과 하이테크 부문 회복 전망에 더해, 루마니아 원전 수주를 통한 신사업 진출이 주가 상승 요인으로 작용

• 글로벌 동종기업(Peer) 가치 상승을 반영하여 목표주가를 26,000원으로 상향하고 투자의견 'BUY'를 유지

이 자료는 2025년 9월 16일에 작성된 한미글로벌 기업에 대한 대신증권의 기업분석 보고서입니다.

• 국내 사업은 반도체 등 하이테크 분야를 중심으로 회복세에 있으며, 해외에서는 미국 리쇼어링 및 중동 대형 프로젝트 수주 확대로 성장 본격화

• 2025년 예상 실적 기준 PER 8배 수준으로 저평가 상태이며, 해외 원전 사업 등 신규 모멘텀 확보 시 주가 재평가 기대