투자의견 '매수' 유지, HD현대그룹의 수주량 증가에 따른 수혜를 반영해 목표주가를 18,000원으로 상향 조정

HD현대그룹의 핵심 협력사로서, 원청의 성장과 함께 안정적인 동반 성장이 기대되는 구조

미국 군함의 한국 건조 가능성에 따른 중장기적 수혜 기대

세계 1위 Deck House 및 LPG 탱크 생산 능력 기반의 독보적 시장 지위 확보

투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가는 21,000원으로 상향 조정했으며, 2분기 실적 부진은 하반기 성장을 위한 긍정적 신호로 평가

2027년까지의 수주잔고가 확보된 가운데 고수익성 탱크 인도 증가로 가파른 실적 개선이 기대되며, 해상풍력 등 신사업 성장 가능성도 보유

군산 조선소의 미 해군 MRO(유지·보수·정비) 야드 재편 시, HD현대중공업뿐 아니라 세진중공업의 동반 수혜 전망

2분기 실적은 시장 기대치에 부합할 것으로 예상되며, 암모니아 운반선 발주 감소 우려에 따른 최근 주가 하락은 과도한 것으로 판단

3년 만에 재개된 풍력 사업 모멘텀과 LCO2·LNG BV 등 고수익 탱크 사업의 본격적인 성장 기대

고수익 제품 비중 확대로 2027년까지 실적 성장이 담보되었으며, 향후 목표주가 상향 가능성 시사

글로벌 1위 LPG 탱크 제조사로, 고수익성 탱크 인도 증가와 생산능력 확대를 통해 2027년까지의 성장성 확보

우수한 수익성에도 불구하고 엔진 등 타 기자재 업체 대비 저평가 상태로, 밸류에이션 매력 부각

HD현대그룹의 LPG선 인도량 증가에 따른 수혜 전망으로 투자의견 '매수'와 목표주가 16,000원으로 상향

2026년부터 관련 선체 매출 증가가 예상되나, 시장 확대로 인한 경쟁 심화 가능성도 존재