2026년 1분기 시장 기대치를 상회하는 호실적을 기록하며 연간 성장 기대감 확대

RNA 치료제 시장 성장에 따른 수주 잔고 증가와 설비 증설을 통해 중장기적 성장 동력 확보

1Q26P 영업이익이 시장 컨센서스를 30% 상회하는 호실적 기록

올리고 사업의 본격적인 성장과 신약 가치를 반영하여 목표주가를 200,000원으로 상향 조정

1분기 올리고API 매출 증가에 힘입어 시장 기대치를 상회하는 호실적 달성

RNA 치료제 시장 성장과 대규모 수주잔고를 바탕으로 향후 실적 개선 및 연구성과 모멘텀 기대

1분기 시장 예상을 크게 상회하는 호실적을 기록하며 2분기부터 본격적인 실적 성장 기대

올리고 신약 포트폴리오 다변화와 스몰몰레큘 사업 성장으로 2026년 실적 개선 전망

투자의견 'Buy'를 유지하고, 구조적 이익 개선 및 RNA 시장 성장성을 반영해 목표주가를 230,000원으로 64.3% 상향 조정

글로벌 Oligo 신약 임상 결과 발표와 CDMO 수요 확대에 따른 추가 증설 및 수주 등 장기 성장 동력 확보

1분기 고마진 품목 매출 집중과 고환율 효과로 컨센서스를 30% 상회하는 어닝 서프라이즈 기록

임상용 물질 수주 증가가 제2올리고동 가동률 상승 및 증설로 이어질 전망에 따라 목표주가를 217,000원으로 상향

1분기 고마진 품목 비중 확대로 시장 기대치를 상회하는 실적을 기록했으며, 올리고핵산 및 저분자 API 사업 모두 본격적인 성장 국면에 진입

CMO 성장과 수율 개선에 따른 중장기 수익성 개선을 반영하여 목표주가를 210,000원으로 상향 조정하며 투자의견 'BUY' 유지

1Q26 실적은 환율 효과와 고수익 품목 비중 증가로 컨센서스를 상회했으며, 수주 잔고도 크게 증가하며 안정적 성장 기반을 확보

유전자 치료제 시장 성장에 따라 sgRNA CDMO 사업으로의 확장이 기대되며, 이를 반영해 목표주가를 200,000원으로 상향 조정