2분기 실적은 시장 예상치를 하회했으나, 하반기 국내 사업 회복이 기대되며 K-뷰티 확장 스토리는 유효

투자의견 '매수'와 목표주가 120,000원을 유지하며, 단기적인 주가 조정 시 매수 전략을 권고

2Q25 실적은 썬 성수기에도 불구하고 국내 마진 정체와 미국 고객사 오더 약화로 시장 기대치를 하회

단기적 불확실성은 있으나 미국 2공장의 본격적인 가동이 향후 핵심 성장 동력으로 작용할 전망이며, 투자의견 '매수'와 목표주가 110,000원 유지

2분기 실적은 견조한 인디 브랜드 성장에도 불구하고, 기존 대형 고객사 부진 등으로 시장 기대치를 하회

투자의견 '매수'와 목표주가 125,000원을 유지하며, 향후 인디 브랜드 중심의 수출 다각화를 통한 실적 개선 기대

2분기 실적은 국내 및 미국 주요 고객사의 주문 감소로 시장 기대치를 하회

실적 추정치 하향 조정을 반영해 목표주가를 120,000원으로 낮추었으나 투자의견 'BUY'는 유지

썬크림 중심의 높은 수익성에서 색조 제품으로 포트폴리오를 다각화하는 과정에서 발생하는 단기적 성장통으로 목표주가 하향 조정

2025년 2분기 실적은 높은 썬제품 비중 유지로 이익률 개선이 제한되며 시장 기대치를 하회했으나, 장기적 관점의 투자는 유효

2Q25 실적은 성수기에도 불구하고 국내 레거시 브랜드 부진 등으로 시장 기대치를 하회

투자의견 '매수'와 목표주가 130,000원을 유지하며, 미국 2공장 가동에 따른 중장기 성장 기대감은 유효

2분기 실적은 자회사 HK이노엔 부진 등으로 시장 기대치를 하회

하반기 이익 체력 회복이 기대되나, 실적 추정치 하향으로 목표주가는 120,000원으로 하향 조정