• AI 게임 개발, M&A, 지배구조 개선을 통한 EPS와 PER 동시 상향 기대, 게임업종 Top Pick 제시

• 자회사 완전 편입 효과와 성장성을 고려해 목표주가를 100,000원으로 43% 상향, 투자의견 '매수' 유지

투자의견 Buy, 목표주가 88,000원으로 커버리지를 개시하며 게임 업종 차선호주로 제시

연결 자회사들의 성장과 자체 결제 비중 확대로 2026년 영업이익 전년 대비 24% 성장 전망

• AI 캐주얼 게임 흥행과 자체 결제(DTC) 비중 확대로 본격적인 수익성 개선 구간에 진입

• 저평가 판단에 따라 투자의견 'BUY'를 유지하고, 목표주가를 83,000원으로 6.4% 상향 조정

• 1Q26 실적은 시장 기대치에 부합했으며, DTC 비중 확대로 인한 플랫폼 수수료 감소로 수익성이 개선됨

• 투자의견 BUY와 목표주가 70,000원을 유지하며, 안정적인 성장과 주주환원 정책을 긍정적으로 평가

• 1Q26 실적은 DTC 비중의 빠른 증가와 신규 게임 성과로 시장 예상치를 상회

• 플랫폼 수수료 절감 효과와 AI 기반 캐주얼 게임의 성장성을 바탕으로 투자의견 'Buy'와 목표주가 70,000원 유지

• 목표주가 77,000원으로 상향, DTC(소비자 직접 결제) 비중 확대와 자회사 완전 편입에 따른 EPS 성장 기대

• 1분기 AI 기반 캐주얼 게임 성장과 환율 효과로 매출 2,050억 원, 영업이익 685억 원의 호실적 기록

• 목표주가를 78,000원으로 상향 조정, 아이게이밍 부문 성장 및 DDI 완전 자회사화에 따른 이익 개선 기대

• 1분기 역대 최대 실적 달성, 플랫폼 수수료 절감과 DTC 비중 확대로 수익성 개선 가속화 전망

• 투자의견 'Buy' 유지, 캐주얼 게임 부문 성장을 반영해 목표주가 80,000원으로 상향

• AI 기반 신규 캐주얼 게임의 성공적인 시장 안착과 본업인 소셜카지노의 수익성 개선으로 체질 개선 완료