자회사 RF머트리얼즈의 실적 호조로 2025년 상반기 어닝 서프라이즈를 기록했으며, 향후 실적 전망치 상향 조정 가능성 존재

해외 방산 및 통신 부문 성장과 미국/국내 주파수 관련 호재, 매력적인 기업 가치(밸류에이션)를 바탕으로 적극적인 매수 추천

투자의견 '매수'를 유지하고 목표주가는 기존 대비 상향된 36,000원을 제시

핵심 사업인 방산 부문의 고성장과 통신 업황 개선에 대한 긍정적 전망을 확인

방산 부문의 호조세에 더해 통신장비 사업의 실적 회복이 본격화되며 제2의 전성기를 맞이할 전망

3분기 영업이익은 컨센서스를 25% 상회할 것으로 추정되며, 투자의견 '매수'와 목표주가 38,000원 유지

투자의견 '매수' 유지, 목표주가 31,000원으로 상향, 방산 부문 성장 기대감에 따라 실적 추정치와 목표 배수(멀티플) 상향

방산 부문 수주잔고 급증으로 향후 실적 성장 가시성이 높으며, 중장기 주주환원 정책 발표는 실적 자신감을 뒷받침